對(duì)于個(gè)股的操作而言，我們都知道市面上的股票不管其運(yùn)作在哪個(gè)階段，無論是上漲還是下跌結(jié)構(gòu)中，都有一些掌握著大部分流通籌碼的資金所持有該股。我們稱之為莊家或者叫主力資金。而對(duì)于莊家（主力資金）運(yùn)作一支股票的的操盤過程我們稱之為控盤。即——用其強(qiáng)大的資金財(cái)團(tuán)、專業(yè)能力對(duì)其操盤的股票有策略、有計(jì)劃的買入與賣出操作，以此達(dá)到影響股價(jià)漲跌波動(dòng)來達(dá)到操盤的目的。

因此，對(duì)于投資者而言，買入主力（莊家）強(qiáng)勢拉升的個(gè)股，是一件非常欣喜的事情，特別是處于主升浪拉升的個(gè)股，其短線的利潤是非常豐厚的。但是，在莊家（主力）操盤的過程中，其在股價(jià)大幅拉升后都會(huì)出現(xiàn)一個(gè)股價(jià)回落的階段。有的回落階段過后股價(jià)繼續(xù)強(qiáng)勢大幅拉升——洗盤;而有的回落階段后股價(jià)繼續(xù)大幅下挫，一路狂瀉千里——出貨。而對(duì)于這兩類情況，洗盤后的個(gè)股我們是可以參與的，洗盤的目的是為了進(jìn)一步的拉升。而出貨后的個(gè)股我們是不建議參與的，一般出貨過后還得繼續(xù)創(chuàng)新低。所以，投資者對(duì)于這類股票的操作一定要會(huì)識(shí)別洗盤與出貨，規(guī)避掉出貨后的個(gè)股，把握住洗盤后的機(jī)會(huì)。

洗盤和出貨的區(qū)別

洗盤——是指股價(jià)已經(jīng)有了一段拉升幅度之后莊家（主力）以逐步打壓大幅壓低股價(jià)的方式，嚇跑前期跟風(fēng)買入的獲利籌碼。通過散戶與散戶之間的籌碼交換，以此達(dá)到抬高除自己以外的其他投資者的籌碼成本，以此達(dá)到減輕二次拉升所產(chǎn)生的拋壓為目的。

出貨——是指股價(jià)已經(jīng)大幅上漲后，達(dá)到了莊家（主力）的目標(biāo)價(jià)位后，莊家（主力）在高位逐步派發(fā)獲利籌碼，導(dǎo)致股價(jià)下跌的過程。出貨是以籌碼變現(xiàn)的為目的，如果不出貨，股價(jià)的拉升對(duì)于莊家（主力）而言就毫無意義了。

如何識(shí)別洗盤和出貨

依托拖于均線系統(tǒng)判斷

對(duì)于莊家（主力）來說其在拉升的過程中其目的是為了清洗獲利籌碼，以便為后期的拉升做準(zhǔn)備。所以，在其上漲趨勢的拉升過程中，股價(jià)是踩著某根重要的均線逐步向上推升的。而這根均線就是該股拉升過程中的“第一生命線”。洗盤的過程中一般是不會(huì)輕易跌破該根均線的，即使是偶有跌破一般情況下也很快就收回來了。因?yàn)?，一般該均線如果有效跌破，或者跌破的時(shí)間時(shí)間較長，容易引發(fā)中線或者長線投資者的大幅拋售籌碼，導(dǎo)致洗盤的成本及時(shí)間大幅增加。所以，這根“第一生命線”又叫“萬能均線”，是莊家（主力）依托的操盤線，一般是不會(huì)有效跌破的。

如圖，該股其在趨勢運(yùn)行的過程中，莊家（主力）其所依托的均線為30MA,在其股價(jià)操盤及運(yùn)行的過程中，股價(jià)踩著30MA逐步上移。那么30MA就是該股的“第一生命線”。雖然，洗盤過程中有跌破的情況，但是又在三日之內(nèi)股價(jià)又收回30MA之上，股價(jià)也再次走強(qiáng)。而當(dāng)其股價(jià)以帶量的大陽線有效跌破30MA之后，且無法有效收回來，則證明莊家（主力）開始大幅出貨。但是，需要注意是每支股票的特性不一樣，而其“第一生命線”也不一樣。

結(jié)合回落時(shí)成交量變化

對(duì)于洗盤而言，由于莊家（主力）的目的是為了清洗獲利籌碼，以便后續(xù)的一個(gè)拉升操作。為了達(dá)到控盤繼續(xù)拉升的目的，一般情況下在其洗盤的過程中，并不會(huì)真正的拋售手中的籌碼，只是大幅打壓股價(jià)給投資者造成股價(jià)大幅下跌的假象，讓投資者誤以為股價(jià)要繼續(xù)下跌而拋售手中的籌碼，以此達(dá)到洗盤的目的。由于大部分籌碼還大量集中于莊家（主力）的手中，所以，一方面洗盤造成的回落幅度不會(huì)太大，而且成交量也是逐步縮量的狀態(tài)。

而對(duì)于出貨，其差別就很大了，首先出貨的目的是為了拋售籌碼變現(xiàn)。所以，一般前期已經(jīng)有較大的且較為快速的拉升幅度。其次，莊家（主力）的手中籌碼大幅拋售籌碼，必然導(dǎo)致股價(jià)會(huì)出現(xiàn)較大的下跌幅度，且下跌的過程中由于下跌的拋盤集中了散戶投資者的籌碼以及莊家（主力）自身主動(dòng)性的拋盤，導(dǎo)致其在該出貨的下跌過程中的成交量是大幅放出的狀態(tài)。

總結(jié)：綜上所述，對(duì)于判斷一支股票是洗盤還是出貨一般可以以上面的兩種判別方法來判斷。而對(duì)于出貨的形態(tài)除了上面的兩種判別方式還有其他的如：明顯的頭部形態(tài)（頭肩底、雙重頂“M”頭形態(tài)等）、及明顯的關(guān)鍵位置的K線形態(tài)（高開低走大陰線、黃昏十字星、烏云蓋頂?shù)龋?。所以說莊家（主力）的方式要比洗盤更為復(fù)雜的多，投資者還需結(jié)合多形態(tài)、多結(jié)構(gòu)來判別。